Les essentiels du chartisme 2 : Lignes et canaux de tendance

Dans le précédent article de cette série ''les essentiels du chartisme'', on a vu les support et les résistances. On a donc appris à repérer les niveaux importants, afin d'être en alerte au bon moment. Ce nouveau post aura quant à lui pour sujet les lignes et les canaux de tendance, qui nous serviront à identifier le sens du marché, et à en profiter biensûr!

Toujours dans un soucis de vulgarisation, ces techniques seront présentées de la manière la plus simple possible, afin que les Grands Débutants s'y retrouvent également.

Intro

Repérer une tendance peut paraître simple : Il suffit de regarder un graphique, et de voir si ça monte, baisse, ou stagne. Mais parfois, les choses ne sont pas si simples que ça, et il est également utile d'étudier la ''qualité'' d'une tendance, ne serait-ce que pour anticiper les changements de direction du marché.

Lorsqu'on étudie une tendance, la première chose à faire est de s'informer de la tendance ''générale''

Première étape : Repérer la tendance de fonds

La tendance que l'on considèrera comme la tendance générale, ou de fonds, dépendra de votre horizon de trading. Si vous tradez à moyen terme (ce que je déconseille sur le forex), la tendance de fonds sera celle que l'on aura repéré sur le graphique journalier. Pour du trading à très court terme, on utilisera le graphique 60 minutes pour s'informer de la tendance générale.

Il faudra toujours faire attention à se positionner dans le sens de la tendance générale. Par exemple, si vous tradez à très court terme, et que la tendance du graphique 60 minutes est haussière, on veillera à ne se positionner qu'à l'achat, même si on repère des opportunité à la vente sur les graphiques moins larges.

La raison est simple : le droit à l'erreur de timing. En effet, si vous vous trompez à très court terme, mais que vous êtes dans le sens de la tendance générale, il vous suffira d'attendre que la tendance générale reprenne ses droits. A l'inverse, si vous jouer contre la tendance générale, les erreurs peuvent couter cher, et dans ce cas attendre ne fera que creuser vos pertes.

Seconde étape : repérer les tendances intermédiaires

Une fois que l'on a repéré la tendance générale, qui sert de repère, il faut repérer les tendances de court terme, celles dont on va se servir pour placer ses ordres.

Et c'est là qu'il sera intéressant d'étudier la qualité de la tendance.

Troisième étape : étudier la qualité de la tendance

Etudier la qualité d'une tendance permet de se faire un avis sur ses chances de pérennisation, ou au contraire, sur ses chances de retournement. Pour cela, il existe des règles simples, établies dès l'apparition de l'analyse technique :

Dans le cadre d'une tendance haussière, chaque nouveau "plus haut" doit être plus haut que le précédent, et chaque nouveau "plus bas" doit être plus haut que le précédent.

Dans une tendance baissière, chaque nouveau "plus bas" doit être plus bas que le précédent, et chaque nouveau "plus haut " doit être plus bas que le précédent.

Les croquis ci dessous vous permettront de mieux comprendre l'application pratique de ces règles.



Dans la pratique : Pointer les tendances sur les graphiques

Les lignes de tendances

Définition : Une ligne de tendance est une oblique sur laquelle butent les cours. Pour qu'un ligne de tendance soit dite validée, il faut que les cours butent au moins trois fois sur cette ligne.

•Ligne de tendance haussière :

Dans le cadre d'une tendance haussière, on reliera des ''plus bas'' pour tracer l'oblique. Un exemple graphique sera plus parlant :



•Ligne de tendance baissière :

A l'inverse, on reliera ici des ''plus hauts'' pour tracer l'oblique :



Utilisation des lignes de tendance :

On peut utiliser les lignes de tendances pour prendre des décisions de trading de deux manière :

Soit on joue les ''échecs'', c'est à dire que quand les cours approchent d'une ligne de tendance, on mise sur le fait que la devise butera sur cette ligne, et se retournera.

Ainsi, quand on repère un ligne de tendance baissière, on prendre position à la baisse à l'approche de cette ligne. A l'inverse, quand on repère une ligne de tendance haussière, il faudra se positionner à l'achat à l'approche de la ligne de tendance.

La seconde utilisation des lignes de tendances, plus risquée, mais aussi potentiellement plus rémunératrice, sera de jouer les ''cassures''. En effet, lorsqu'une ligne de tendance est cassée, ce la signifie biensur que la tendance s'inverse, mais ce qui est intéressant, c'est que les mouvements sont généralement amples et plus violents qu'à l'accoutumée lors des cassures.

Ce qui est risqué, c'est qu'il est possible que la devise ''feinte'', et effectue simplement un test de la ligne de tendance, comme c'est le cas avec les supports et les résistances. Seule l'expérience vous permettra de différencier un test d'une véritable cassure, c'est pourquoi cette technique est à éviter pour les débutants.

Les canaux de tendance

Un canal de tendance apparaît lorsqu'il est possible de tracer deux obliques parallèles qui encadrent l'évolution des cours :




L'intérêt est alors majeur, puisque par exemple dans l'exemple ci dessus on peut prendre position à la vente à l'approche de la borne haute, et à l'achat à l'approche de la borne basse. Ce qui fait donc deux fois plus d'opportunités, pour éventuellement deux fois plus de gains...

Voilà, ce petit tutoriel arrive à son terme! La prochaine fois, nous étudieront un autre des seuls outils qui me semblent indispensables : Les moyennes mobiles.