Snap Inc (NYSE:SNAP) est en baisse de 3,0% à la rédaction après avoir annoncé son intention d’offrir une offre privée de dette convertible.
La société de médias sociaux proposera pour 650 millions de dollars de billets de premier rang convertibles « à échéance 2030 », selon son communiqué de presse de mercredi.
Les taux d’intérêt et de conversion des billets doivent encore être déterminés.
La nouvelle fait suite à un gain de 50 % de l’action Snap grâce à des bénéfices du premier trimestre qui ont largement dépassé les estimations de Street. La société cotée à New York a également publié le mois dernier des prévisions encourageantes pour son trimestre financier en cours.
Notez que Robert C. Murphy, directeur de la technologie de la société de 28 milliards de dollars basée à Santa Monica, en Californie, a vendu 1,0 million d’actions de Snap pour plus de 14 millions de dollars à la suite de la hausse post-bénéfice.
Snap a déclaré qu’il utiliserait le produit de l’offre privée annoncée aujourd’hui à des fins professionnelles.
Elle compte les utiliser pour racheter ses obligations convertibles en circulation à échéance l’année prochaine et en 2026 également, ajoute mercredi le communiqué.
“Ces transactions peuvent exercer une pression à la hausse sur le cours de l’action Snap, l’amenant à se négocier à des prix plus élevés que ce qui serait le cas en l’absence de ces achats.”
Notez que $SNAP s’attend à un EBITDA ajusté allant jusqu’à 45 millions de dollars au cours de son deuxième trimestre financier, contre 15,5 millions de dollars pour les analystes. Wall Street a actuellement une note consensuelle « conserver » sur l’action Snap.